Acceder
  1. Inicio
  2. Perfil de mikigamo
  3. Contenidos recomendados por mikigamo

Contenidos recomendados por mikigamo

mikigamo 02/08/22 07:20
Ha respondido al tema Análisis de Pharmamar (PHM), antigua Zeltia
Buenas a todos. Llevamos unos días en los que la cotización de la compañía tiene un comportamiento que no se corresponde con los resultados. El hecho de ganar 35 millones en el primer semestre, en el que los ingresos siguen creciendo, al igual que la generación de caja, pues no es para perder el 25 por ciento en cuatro sesiones. Repasemos un poco....a 60 eur de cotización la empresas capitaliza unos 1080 millones de euros, hay que recordar que tenemos una caja neta de 210, por lo que entre 11 y 12 euros de la cotización es dinero en efectivo descontado deudas.....en el último balance había un inmovilizado material neto de 26 millones, estos eran terrenos, construcción, equipo etc que serían otros 15 euros. También hay un activo diferido por impuestos de 27 millones...otros 15 euros....estamos hablando de 42 euros de la cotización......es decir se está pagando ahora solo 15 euros hasta los 57 que cotiza por los beneficios futuros.....no he comentado todas las partidas como cuentas por cobrar y pagar que además son favorables a la empresa.....en fin cada uno que saque sus conclusiones 
Ir a respuesta
mikigamo 19/05/22 14:08
Ha respondido al tema Análisis de Pharmamar (PHM), antigua Zeltia
Dentro de las incertidumbres a las que se enfrenta la empresa, tanto a nivel de entorno global, como a las suyas en particular, creo que la situación de la empresa no es mala, y hay que ver las fortalezas con las que cuenta la empresa. La empresa cuenta con medicamentos que le dan ingresos recurrentes, como yondelia y zepzelca, este último tiene que seguir creciendo, y si llega la aprobación total....pues ya sabemos lo que supone, pero hasta entonces los ingresos están ahí, creciendo en mayor o menos medida, con muchos mercados por conseguir la aprobación provisional. Por otra parte, un factor que puede afectar a otras biotecnologícas como es el endurecimiento de las condiciones de financiación, en este apartado estamos cubiertos con una considerable caja. Y las expectativas no hay ni que encumbrar las ni que desecharlas todas....tenemos Neptuno, los fases 3 de sylentis, además de la espera de zepzelca....todo esto en el medio plazo de 3 años....Ami no me parece mal que aborden nuevos campos de negocio, eso sí, sin volverse locos. Un saludo y suerte en las inversiones
Ir a respuesta
mikigamo 20/10/21 14:41
Ha respondido al tema Análisis de Pharmamar (PHM), antigua Zeltia
Gracias por tus aclaraciones Javiro, de libro jeje. Porque tendrán que hacer otro fase3? Es habitual esto si los resultados fueran buenos?? El síndrome este de sjogren es una dolencia específica del ojo seco? O es el ojo seco "común"?. Me choca que Novartis pagase a Takeda 5'3b de dólares y nosotros solo vayamos a sacar 75 m de euros...ya digo que igual no es para la misma dolencia....Respecto a lo del ensayo en clínical trials pone fecha de final estudio junio del 22, y esto empezó este verano...no creo que se alargue tanto como un estudio oncológico, y tampoco tengo claro que después de este tengan que hacer otro...hablo desde la ignorancia en este aspecto médico. Gracias por tu contestación. Un saludo
Ir a respuesta
mikigamo 03/10/21 16:49
Ha respondido al tema Análisis de Pharmamar (PHM), antigua Zeltia
He investigado un poco. He visto que el año pasado novartis compro un medicamento para el ojo seco a takeda por 4300 millones de libras....de los que 2700 y poco los pago al contado. Al parece el medicamento que se llama xiidra finalmente no ha sido aprobado en Europa. Pero esos números nos dan una idea aproximada del negocio que hay en el ojo seco....poco se está hablando de tivanisiran
Ir a respuesta
mikigamo 03/10/21 15:28
Ha respondido al tema Análisis de Pharmamar (PHM), antigua Zeltia
Yo estoy por la lurbi, y creo que es con lo que hay que contar ya que es lo más avanzado y probable, aunque haya que esperar tres años hasta la aprobación. Contar con aplidin es mucho contar, no sabemos cómo irá el ensayo ni cuando se podrá monetizar. Ya no te digo nada de nuevas moléculas....son mínimo diez años desde su descubrimiento a una posible comercialización. Lo del ojo seco también se puede contar y yo creo que será una pasta nada despreciable...aquí me gustaría que alguien aclarara más detalladamente cuanto mercado podríamos coger. En resumen....a seguir vendiendo yondelis, zepzelca en provisional con vistas a tres años la aprobación y tivinasiran que los resultados sean los óptimos en junio y a vender de cara a final de año 2022. Yo con eso me conformo y no las vendo por debajo de esos precios que comentáis. Un saludo
Ir a respuesta
mikigamo 03/10/21 12:18
Ha respondido al tema Análisis de Pharmamar (PHM), antigua Zeltia
Buenas a todos. La verdad que el nivel que hay aquí en la mayor parte de aportaciones es brutal. Yo números y ratios bursátiles los manejo, pero ya ese nivel de estimaciones que se plasma en el estudio que hace referencia Javiro...es otro level. Referente al tivanisiran, alguno sabríais dar una estimación de lo que puede suponer? Esto es lo que primeramente llegará al mercado, en caso de llegar, no? El ensayo fase 3 pone en clínical trials que acabará en junio del 22. No soy un entendido, pero por lo que he leído en la red, el número de personas afectados por la enfermedad del ojo seco, del síndrome de sjorken ese es muy elevado no? Gracias por vuestras aportaciones, un saludo.
Ir a respuesta
mikigamo 08/06/21 15:08
Ha respondido al tema Análisis de Pharmamar (PHM), antigua Zeltia
Buenas noches. Todo igual incomprensiblemente...igual de incomprensible como que un analista o equipo de analistas de un banco que quiere considerarse serio, cambie su recomendación en dos meses y medio de 125 a 89...eso lo llamo yo arrimarse al sol que más calienta, se retratan solos. Y digo esto porque uno se puede equivocar, pero no puede cambiar de opinión de la noche a la mañana y sin ninguna razón de peso....recortar un 30 porcie yo un precio objetivo sin un motivo que trastoque realmente el rumbo de la empresa....no me parece profesional. Hubiese entendido este recorte apoyado en varios artículos o recomendaciones de universidades o revistas científicas en contra de zepzelca. Y puntualizó opiniones porque una suspensión temporal tiraría el precio objetivo mucho más abajo. En fin me parecen más foreros de reddit que analistas de empresas. Yo entré por zepzelca, y con ello sigo pensando en los 400 millones de BF anual sin exagerar, lo que me da un precio objetivo de 250 siendo reservado, y sin sumar otros productos. Y en esas seguiré mientras no llegue un hito en contra....no diré, ni pensaré que vale menos porque la cotización no acompañe....igual que no diré ni pensaré que AMC que está ahora deoda en reddit vale 25b como ahora...en fin suerte a todos y sed fieles a vuestros principios
Ir a respuesta
mikigamo 01/06/21 17:02
Ha respondido al tema Análisis de Pharmamar (PHM), antigua Zeltia
Buenas noches. Pues parece que seguimos en las mismas, bajada tras bajada, lloviendo sobre mojado. Y sale ahora el presi y dice que aplidin hasta 2023 nada...que curioso. Desde luego confianza no da a la cotización. Y vaya salida se ha pegado un fondo de 400 y pico mil acciones....lo curioso que otros fondos como fidelity o goldman sachs han aumentado y otros como vanguard una ligera salida. Bueno es comprensible cada gestor tendrá su criterio. Y todo esto con el anuncio de una fase 4 para zepzelca, más la fase 3 de sylentis, más la fase 3 de zepzelca que empezará en breves....ahhh y además pasado mañana empieza el foro de ASCO. Y el día 30 de junio se acaba la prohibición de opas....en fin. A lo que voy que parece que hay mucha prisa por bajarla lo máximo posible, porque lo que viene por el horizonte malo lo que se dice malo...no parece. No digo que salga todo, pero lose zepzelca hay que darle una probabilidad elevada a que en 2023/24 este aprobado en usa y en Europa....siendo prudente con las fechas....en China también se empezó la fase 1. Y igual el aplidin deja algo con covid o con otro virus. Son argumentos para tener posibilidades de un futuro muy brillante. Y el pm14??? Como digo yo todo esto, unido a lo que hay ahora, que es yondelis y el uso compasivo de zepzelca, no son argumentos para bajar un 40 por ciento y que siga la bajada...pero si que son argumentos para bajarla y cargar más abajo...habrá que estar atentos los próximos días /meses a las operaciones de bloques. Un saludo a todos y suerte en las inversiones
Ir a respuesta
mikigamo 28/05/21 17:13
Ha respondido al tema Análisis de Pharmamar (PHM), antigua Zeltia
A lo que iba , que al final tanto escribir se me ha pasado. Es que en todas las bajadas anteriores encontraba una lógica de mercado, en esta no, es irracional totalmente, y es lo que me empuja a creer que hay un interés en bajarla artificialmente para oparla. Porque si ahora vienen con 150 euros muchos aceptarán, si vienen con 150 euros cuando está a 120 no acepta nadie
Ir a respuesta